HANSArenta
Rentenfonds mit Euro-Anleihen
Stand: 25.04.2024
Fondsprofil
| ISIN | DE0008479015 |
|---|---|
| WKN | 847901 |
| Auflagedatum | |
| Gesamtfondsvermögen | 110,7 Mio. EUR |
| Fondswährung | EUR |
| Aktueller Ausgabepreis | 21,168 EUR (26.04.2024) |
| Aktueller Rücknahmepreis | 20,452 EUR (26.04.2024) |
| Jahreshoch (Rücknahmepreis) | 21,183 EUR (01.02.2024) |
| Jahrestief (Rücknahmepreis) | 20,345 EUR (01.03.2024) |
| Wertentwicklung laufendes Jahr | n/a (26.04.2024) |
| ø Wertentwicklung
p.a. seit Auflegung |
5,13 % (26.04.2024) |
| Ausgabeaufschlag | 3,50 % |
| Rücknahmeabschlag | 0,00 % |
| Geschäftsjahresende | 31. Dez. |
| Ertragsverwendung | ausschüttend |
| TER (= laufende Kosten) | 0,80 % p.a. |
| Verwaltungsvergütung | davon 0,72 % p.a. |
| Verwahrstellenvergütung | davon 0,05 % p.a. |
| VL-fähig | nein |
| Sparplan | ja (min. 0,00 EUR) |
| Einzelanlage | ja (min. 0,00 EUR) |
| Konformität | ja |
| Vertriebszulassung | DE |
Kennzahlen
| Dauer des Verlustes in Tagen | 991 |
|---|---|
| Sharpe Ratio | -1,11 |
| Volatilität | 3,53 % |
| Max Drawdown | -16,82 % |
| Anzahl negativer Monate | 19 |
| Anzahl positiver Monate | 16 |
| Anteil positiver Monate | 45,71 % |
| Schlechtester Monat | -3,96 % |
| Bester Monat | 3,58 % |
Kommentar
Andreas Dimopoulos & Patrick Schmidt, verantwortlich seit 01.12.2016 und 01.09.2023
Im Berichtsmonat spielten wieder einmal Wirtschafts- und Inflationsdaten die Hauptrolle. Das ifo-Geschäftsklima und das Wirtschaftsvertrauen für den Euroraum haben den leicht positiven Trend bei den Frühindikatoren untermauert. Die Inflationsrate zeigte sie sich zudem rückläufig. Am Anleihemarkt sorgte dies für eine entspannte Atmosphäre, da für den Sommer nun die ersten Zinssenkungen erwartet werden. So sank die Rendite 10-jähriger Bundesanleihen (Bunds) leicht von 2,40 % auf 2,30 %. Die Inversion der Zinskurve nahm in diesem Zuge wieder zu und so betrug die Differenz zwischen zwei und 10-jährigen Bundesanleihen 55 Basispunkte zum Ende des Berichtsmonats. Der von vielen Investoren als Stimmungsindikator für die Risikoaversion genutzte ¿Bund-BTP-Spread¿, also der Renditeunterschied zwischen Bunds und 10-jährigen italienischen Staatsanleihen, beträgt aktuell rund 137 Basispunkte und ist damit historisch gesehen als eher niedrig zu bewerten. Bei Unternehmensanleihen bewegten sich sowohl bei Titeln mit guter als auch mit schwacher Bonität die Risikoaufschläge seitwärts.
Der HANSArenta weist aktuell eine durchschnittliche Duration von 4,1 Jahren aus. Die Liquidität des Sondervermögens betrug zum Monatsultimo ca. 4,7 %. Das durchschnittliche Rating des Fonds wird mit A- ausgewiesen. Die Wertentwicklung des HANSArenta zum Monatsultimo beträgt +0,23 %.
28.03.2024
Chancen
- Der HANSArenta beschränkt sich auf in Euro lautende verzinsliche Wertpapiere und schließt dadurch Währungsrisiken aus.
- Die Möglichkeit, die durchschnittliche Restlaufzeit der im Fonds enthaltenen verzinslichen Wertpapiere zu verlängern und zu verkürzen, bietet zusätzliche Ertragschancen.
- Die Flexibilität, zwischen Staats-, Unternehmens- und anderen Anleihesegmenten zu wechseln, ermöglicht weitere Wertzuwächse.
Risiken
- Zinsanstiege können zu vorübergehenden Kursrückgängen bei verzinslichen Wertpapieren führen.
- Verzinsliche Wertpapiere bieten grundsätzlich keinen Schutz gegen Inflationsrisiken.
- Die Konzentration des Fonds auf sein spezifisches Anlagesegment verhindert eine Streuung über verschiedene Assetklassen.
- Es besteht das Risiko von Bonitätsverschlechterungen oder Ausfall eines Emittenten (Emittentenrisiko).
- Informationen zu weiteren Risiken können dem Basisinformationsblatt und dem VKP entnommen werden.
- Insbesondere weist der Fonds aufgrund seiner Zusammensetzung und des möglichen Einsatzes von Derivaten erhöhte Schwankungen des Anteilpreises auf.